Сегодня мы поговорим о том, в какие компании инвестировать на фондовом рынке. Целью этой статьи является понимание общей последовательности шагов при выборе надежной и недооцененной компании, в которую можно инвестировать деньги.
В своих рекомендациях мы будем придерживаться так называемой, «долгосрочной» стратегии инвестирования – Value Investing. В ее основе лежит фундаментальный анализ компаний.
Этапы отбора компаний
- Сначала необходимо определить состояние рынка в целом: падает он или растет, либо находится в некоем флэте (параллельном тренде).
- Следующий этап при определении, в какие компании инвестировать, заключается в выборе индустрии, отрасли, из которой в дальнейшем вы будете выбирать отдельные компании.
- Только на третьем шаге вы выбираете отдельные компании в этой отрасли по определенным показателям и находите среди них лидеров (лидера) по качеству и недооцененности.
- Используете технический и ситуационный анализ для определения возможной цены входа.
- Дожидаетесь этой цены и покупаете акции.
Состояние рынка в целом
Для того чтобы определить состояние рынка в целом, можно посмотреть на графики таких индексов, как DJ-30 и S&P500. Первый показывает состояние 30 крупнейших по капитализации компаний на рынке. Второй – 500 средних и малых компаний. Можно сказать, что S&P500 более объективен, хотя на практике эти 2 индекса обычно повторяют друг друга.
Начните анализ с долгосрочного периода: 3-5 лет. Затем посмотрите, как двигались индексы в течение последнего года и месяца. Если рынок на пике, то торопиться покупать акции не стоит: рано или поздно произойдет снижение и после него, когда показатели начнут двигаться вверх, можно инвестировать в компании, которые вы отобрали заранее.
Следует понимать, что когда весь рынок, например, падает, то цены даже на хорошие и качественные компании снижаются, а потом начинают не менее быстро расти. Профессиональные инвесторы именно в этот момент покупают их акции.
Выбор индустрии(отрасли)
Второй шаг при решении, в какие компании инвестировать – выбор индустрии, отрасли. Тут все зависит от вашей стратегии инвестора, которую вы выбрали для себя.
Общий совет, при этом, может быть таким: выбирайте ту сферу деятельности, в которой являетесь экспертом, или, как минимум, имеете хотя бы небольшой опыт. Затем посмотрите на положение этой индустрии: на подъеме она находится, развивается ли или, наоборот, теряет деньги.
Почему важно выбирать знакомую для себя отрасль? Потому что покупка акций – это не просто покупка «какой-то бумаги». Это покупка доли бизнеса, части самой компании. И если вы будете инвестировать с таким подходом, при этом понимая продукцию данной индустрии, то у вас будет преимущество среди других инвесторов.
Чем глубже вы разбираетесь в выбранной области, тем успешнее могут быть ваши инвестиции на фондовом рынке!
Естественно, если ваша индустрия набирает обороты и развивается, то это положительный знак для вас, как инвестора. Если падает, то стоит поискать другую отрасль, возможно, смежную с ней, которая сейчас растет.
Выбор отдельных компаний
На этом этапе вам непосредственно придется углубиться в фундаментальные показатели компаний, выбрать из 30 000 на фондовом рынке те, которые соответствуют всем вашим требованиям (фундаментальным показателям):
- определенному росту продаж,
- прибыльности,
- соотношению цены и доходов(P/E ratio),
- соотношению долгов и капитализации (Debt/Eq),
- отношению цены к балансовой стоимости – Price/Book (P/B)
- размер дивидендов и т.д.
Все эти характеристики вы сможете внести в фильтр, например, на сайте finviz.com и после этого оставшиеся компании в выбранной индустрии анализировать более детально, выбирая из них самую качественную и недооцененную, в которую и будете инвестировать.
Выбрав несколько подходящих компаний, внесите их в список для дальнейшего слежения за ними. Если вам непонятно значение указанных выше показателей, то можете изучить их более детально, воспользовавшись поиском в интернете, либо посетив наш бесплатный онлайн-семинар по фундаментальному анализу.
Определение возможности покупки
Даже если вы выбрали идеальную по качеству и цене компанию в знакомой вам индустрии, которая сейчас развивается, не стоит торопиться и бежать покупать ее акции. Вы сможете, воспользовавшись ситуационным и техническим анализом, выиграть до 20% от текущей ее цены.
В зависимости от информационного фона и других факторов, цена на вашу компанию, пусть и даже недооцененную в этот момент, может еще снизиться. И подождав, например, 2-3 недели (иногда больше, иногда меньше) вы сможете купить ее еще дешевле нынешней цены.
Дождитесь запланированной цены и инвестируйте в компанию
Используя тренд, уровни поддержки и сопротивления, определите возможную цену для покупки акций компании и терпеливо ждите этой цены. Если у вашей платформы есть возможность задать автооповещение, то настройте его, чтобы не торчать постоянно у монитора.
Как только придет оповещение, еще раз посмотрите на график и если вас все устраивает, то останется только инвестировать в компанию или компании, которые вы выбрали.
